標普六連陽，中概再贏大盤，歐央行暗示再加息，歐元拉升，人民幣強勢反彈

发布时间：2023-06-16

週三美聯儲如市場所料暫停加息，會後公佈的利率預期暗示今年還可能再加息兩次，但美聯儲主席鮑威爾會後並未承諾7月就重啟加息。 週四公佈的美國5月零售銷售意外不降反增，連續兩個月環比增長，顯示在美聯儲緊縮、物價上漲的壓力下，消費者需求仍有韌性。

前美聯儲二把手、聯儲副主席克拉裡達週四稱，暫停加息時機尷尬，若數據更接近市場預期、而不是美聯儲的預期，7月聯儲可能就將本輪最後一次加息，結束加息週期。 有“新美聯儲通訊社”之稱的記者Nick Timiraos同日發文稱，分析人士認為，從鮑威爾周三發佈會的表態看，7月更有可能加息，經濟數據也支援7月加息。

有評論認為，投資者在押注美聯儲將儘早結束加息，從而避免經濟衰退，這支援美股上漲。 美國國債價格上揚、收益率相應下行。 基準十年期美債和兩年期美債盤中均較日內高位回落超過10個基點。 此外，中國出臺更多穩增長政策的預期升溫，人工智慧（AI）領域也有好消息助長美股。 因樂觀預計生成式AI功能將刺激其軟體的需求，Adobe上調銷售預期。 微軟宣佈將與賓士合作進行車內ChatGPT測試。 多隻AI概念股週四大反彈。

歐洲央行週四如期加息25個基點，行長拉加德會後稱7月“很可能”繼續加息。 貨幣市場交易者加碼押注歐央行近期加息，預計到10月利率會升至4%，相當於在當前水準上再加息50個基點。 拉加德講話期間，歐股下挫，歐債收益率和歐元匯率盤中拉升，歐元兌美元創一個月新高，對利率前景敏感的兩年期德債收益率升幅擴大到10個基點以上。 兩年期英債收益率盤中曾升逾10個基點，繼公佈英國失業率意外下降、薪資增速二十年來最快的週二之後，本週二度創2008年來新高。

歐元走強施壓，美元指數盤中跳水、迅速轉跌，再創近一個月新低，並創四個月來最大日跌幅。 美元走軟的支援下，人民幣匯率強勢反彈，離岸人民幣在美股盤中曾收復7.12，一度較日內低位回漲逾700點。 日元短線轉漲，在週五日本央行公佈貨幣政策決議前，仍有接近半年低位的危險。

得到美元下行的助推，大宗商品總體上漲。 國際原油強勁反彈至一周高位，盤中曾漲近4%，部分受益於中國數據。 中國國家統計局公佈5月加工原油同比增長15.4%，保持4月的兩位數猛增勢頭，進口原油在4月下降1.4%后同比增長12.3%。 黃金隨著美元轉跌盤中跳漲，抹平盤中1.7%的跌幅。 媒體稱荷蘭將今年10月關閉歐洲最大的天然氣田後，歐洲大陸基準荷蘭天然氣期貨一度飆漲逾30%，後回吐日內多數漲幅。

三大美股指齊漲超1% 微軟蘋果創新高 特斯拉兩連跌 晶元股回落 英偉達暫別歷史高位

三大美國股指低開高走，早盤均轉漲。 午盤刷新日高時，盤初曾跌超33點的道瓊斯工業平均指數漲近510點、漲約1.5%，盤初曾跌超0.2%的標普500指數漲逾1.5%，盤初曾跌近0.5%的納斯達克綜合指數漲近1.5%。

最終，三大指數集體收漲，自6月2日公佈美國非農就業報告當天以來首次一日均漲超1%。 標普收漲1.22%，報4425.84點，納指收漲1.15%，報13782.82點，均連續四日刷新去年4月以來高位，且均連漲六日。 週三終結六連陽的道指收漲428.73點，漲幅1.26%，和標普均創6月2日以來最大漲幅，報34408.06點，收創去年12月以來新高。

科技股為重的納斯達克100指數收漲1.2%，連漲六日，連續三日刷新去年1月以來高位，和納指均創6月1日以來最大漲幅。 價值股為主的小盤股指羅素2000收漲0.81%，抹平週三回落的半數以上跌幅，靠近週二連漲兩日刷新的3月6日以來高位，但連續兩日跑輸大

盤。

主要美股指週三到周四走勢

標普500各大板塊全線收漲，醫療、通訊服務、工業都漲逾1.5%，IT、公用事業漲超1%，能源漲幅略超過1%，房產漲逾0.3%漲幅最小。

龍頭科技股多數上漲，但特斯拉盤初曾跌超3%，后跌幅明顯收窄，收跌近0.4%，在創紀錄連漲13日後連續兩日收跌，繼續跌離去年9月末以來高位。

FAANMG六大科技股中，在聯合創始人比爾·蓋茨訪華第二日，微軟收漲近3.2%，創收盤歷史新高，連漲五日; Facebook母公司Meta收漲3.1%， 連漲五日，連續兩日刷新去年1月以來高位; 週三回落的谷歌母公司Alphabet收漲近1.2%，逼近上週二所創的去年4月以來高位; 蘋果收漲1.1%，連漲兩日且連續兩日、本周第三日刷新收盤最高紀錄; 奈飛收漲1%，連漲七日，連續五日刷新去年1月以來高位 ; 週三回落的亞馬遜收漲近0.6%，刷新去年9月以來高位。

總體連漲五日、連續三日跑贏大盤的晶元股回落。 費城半導體指數早盤跌超1%，收跌近0.9%，半導體行業ETF SOXX收跌逾0.8%，跌離連續三日刷新的去年1月以來高位。 個股中，連漲五日的英偉達早盤一度跌近2%，收跌0.8%，暫別週二所創的收盤歷史高位，但收盤市值連續第三日超過1萬億美元; AMD跌超2%，美光科技跌0.4%，博通跌0.3%，而英特爾漲近0.7%，高通漲近0.2%。

英偉達連漲五日後回落

週三回落的多隻AI概念股大漲。 週三收跌近0.6%的 C3.ai（AI）收漲8.2%，週三跌超4%的 SoundHound.ai（SOUN）收漲11.6%，週三跌0.4%的 BigBear.ai（BBAI）收漲11.8%，週三跌近0.6%的Palantir（PLTR）收漲4.3%，週三跌超2%的Guardforce AI（GFAI）收漲2.7%，週三收漲0.1% 的Adobe（ADBE）收漲2.4%，週三跌近2%的Bullfrog AI（BFRGW）收漲0.1%。

銀行股指數總體反彈，繼週二之後本周第二日收漲。 銀行業指標KBW銀行指數（BKX）收漲1.5%，逼近週二所創的4月24日以來高位; 地區銀行指數KBW Nasdaq Regional Banking Index（KRX）收漲1.8%，地區銀行股ETF SPDR標普地區銀行ETF（KRE）收漲1.9%，均脫離週三所創的6月5日以來低位。

美國大銀行中，摩根士丹利和摩根大通漲超1%領跑。 重點地區銀行中，週三跌超6%的西太平洋合眾銀行（PACW）收漲超1%，週三跌近6%的阿萊恩斯西部銀行（WAL）收漲0.9%，週三跌近6%的Zions Bancorporation（ZION）漲超3%。

公佈財報的個股中，第二財季盈利和營收均優於預期、交房較預期多逾1000套、且上調交房指引的房地產商Lennar Corp.（LEN）早盤曾漲近5%，收漲4.4%，領漲標普500成份股; 一財季營收低於預期、暗示新冠疫情刺激下的銷售增長在降溫后，連鎖超市巨頭Kroger（KR）早盤曾跌近8%，收跌2.7%; 第四財季營收超預期下降、管理層宣佈重組計劃、剝離非核心教育業務后，知名出版商JohnWiley & Sons（WLY）收跌近11.2%。

波動較大的個股中，連鎖餐廳Cava Group（CAVA）在紐交所上市首日盤中曾漲至47. 89美元，較發行價22美元漲近118%，收漲99%; 媒體稱其開始與潛在收購方、出價63億美元的卡達銀行家Sheikh Jassim單獨會談后，曼聯美股（MANU）盤中曾漲近15%，收漲近6.9%; 批薩連鎖店Domino's Pizza（DPZ）收漲6.5%，該司預計送餐銷售進一步穩定、外賣銷售明年回升，后被Stifel將評級從持有上調至買入; 董事會授權可回購股票20億美元后，AutoZone（AZO）收漲近4.1%。

熱門中概股總體繼續上漲，連續三日跑贏大盤 。 納斯達克金龍中國指數（HXC）收漲2.1%。 中概ETF KWEB和CQQQ分別收漲1.9%和2%。 個股中，晶科能源收漲約11.8%，億航智慧、迅雷漲超9%，蔚來汽車漲超8%，小鵬汽車漲超7%，B站漲約4%，阿裡巴巴、京東、新東方漲超3%，拼多多張超2%，理想汽車漲近2%，騰訊粉單、唯品會漲超1%，百度漲1%，而金山雲跌超3%，網易跌0.5%。

歐股方面，歐洲央行加息並放鷹將繼續行動後，連漲三日的泛歐股指回落。 歐洲斯托克600指數跌落連續兩日所創的5月23日以來收盤高位。 主要歐洲國家股指多數下跌。 連漲三日的德法意股和周三反彈的西班牙股指均回落，而英股連漲兩日。

斯托克600各板塊中，對利率敏感的房產跌約0.9%領跌，科技跌約0.6%。 個股中，表示新戰略開始奏效、在恢復盈利后，英國線上時裝零售商ASOS大漲14.8%，稱6月開局良好的瑞典快時尚巨頭H&M漲3.7%，支援零售板塊逆市收漲0.3%。

歐元創一個月新高 美元指數盤中跳水 創四個月最大跌幅 離岸人民幣一度回漲超700點

歐洲央行公佈決議後、行長拉加德發佈會期間，歐元兌美元漲幅迅速擴大，美股午盤曾漲破1.0950，刷新5月11日以來高位，日內漲逾1%，創2月初以來最大漲幅。 英鎊兌美元在美股午盤曾漲破1.2780，刷新去年4月以來高位，日內漲超0.9%。

歐元兌美元週四盤中大漲

追蹤美元兌歐元等六種主要貨幣一籃子匯價的ICE美元指數（DXY）在歐股盤前刷新日高時接近103.40，日內漲逾0.4%，歐洲央行公佈決議後迅速跌破103.00並轉跌，美股午盤一度跌至102.10下方，刷新5月12日以來盤中低位，日內跌超0.8%。

到週四美股收盤時，美元指數處於102.20下方，日內跌約0.8%; 追蹤美元兌其他十種貨幣匯率的彭博美元現貨指數跌約0.7%，刷新5月10日以來低位，和美元指數均連跌三日、創2月初以來最大跌幅。

彭博美元現貨指數跌至五周低位

日本央行週五公佈貨幣政策決議前，日元週四盤中接近半年低位。 美元兌日元在歐市盤初曾漲破141.00，逼近去年11月的將近半年來低位，歐洲央行會後加速回落、一度轉跌，美股早盤曾下破140.00，日內跌約0.1%，后很快轉漲。 媒體調查顯示，多數經濟學家預計，若美元兌日元漲破145，日本政府可能像去年那樣干預匯市。

離岸人民幣（CNH）兌美元在週四亞市早盤曾跌至7.1922，在週一創去年11月30日以來盤中新低後，連續三日刷新去年11月29日以來低位，此後持續反彈，歐股盤前轉漲，歐央行會後加速上行，美股午盤曾漲破7.12至7.1180，較日內低位回漲742點。 北京時間6月16日4點59分，離岸人民幣兌美元報7.1201元，較週三紐約尾盤漲539點，在三連陰后連漲兩日。

在岸人民幣週四盤中同樣大反彈

高風險的加密貨幣追隨美股反彈。 比特幣（BTC）在歐股盤中、歐洲央行加息前曾跌穿2.49萬美元，逼近週三所創的三個月來低位，美股收盤后漲破2.56萬美元，較日低回漲近800美元、漲超3%，最近24小時漲近3%。 貝萊德向監管方申請推出旗下首只比特幣現貨ETF，託管方為美國最大加密貨幣交易所Coinbase，提振了加密貨幣的市場情緒。

兩年期德債收益率升超10個基點 美債收益率盤中較日高回落逾10個基點

歐洲國債價格總體下跌，收益率普遍在歐洲央行會後刷新日高。 基準10年期德國國債收益率收報2.50%，日內升5個基點，歐洲央行宣佈加息後曾接近2.55%，刷新5月26日以來盤中高位; 2年期德債收益率收報3.10%，日內升11個基點，歐央行宣佈加息后曾升破3.16%，刷新3月19日以來高位。

英國10年期基準國債收益率收報4.38%，日內降1個基點，但歐央行加息后曾升破4.46%，刷新週二所創的去年10月以來高位; 2年期英債收益率收報4.88%，日內升8個基點，歐央行加息後曾接近4.95%，繼週二後本周第二日刷新2008年來高位。

美國10年期基準國債收益率在歐市盤初曾升破3.84%刷新日高，日內升近6個基點，接近週三刷新的5月26日以來高位，歐洲央行會後跳水，迅速下破3.80%，美股早盤曾逼近3.70%刷新日低，較日高回落近14個基點，到債市尾盤時約為3.72%，日內降近7個基點，連降兩日。

對利率前景更敏感的2年期美債收益率在歐股盤中、美國零售銷售數據公佈前曾接近4.78%刷新日高，日內升超9個基點，也在歐洲央行會後大幅下行，迅速下破4.70%，美股午盤曾下破4.63%，較日高回落近16個基點，遠離週三逼近4.80%刷新的約三個月來高位，到債市尾盤時約為4. 64%，日內降近5個基點，扭轉連升兩日之勢。

各期限美債收益率週三到周四走勢

原油漲超3% 反彈至一周高位 歐洲天然氣盤中漲超30%後回吐多數漲幅

國際原油期貨在歐美交易時段保持漲勢，歐洲央行加息後加速上漲。 美國WTI原油在美股早盤尾聲時重上70美元關口，美股午盤刷新日高時，美油漲至70.96美元，日內漲逾3.9%，布倫特原油漲至75.97美元，日內漲近3.8%。

最終，原油抹平週三回落的跌幅，繼週二之後最近六個交易日內、也是本周內第二日收漲，繼週二後本周第二日單日漲超3%。

WTI 7月原油期貨收漲2.35美元，漲幅3.44%，報70.62美元/桶，遠離週一接近67美元所創的3月17日以來收盤低位。 布倫特8月原油期貨收漲2.37美元，漲幅3.37%，報75.67美元/桶，和美油均刷新6月8日以來收盤高位，遠離週一跌至72美元下方所創的2021年12月20日以來收盤低位。

美國WTI原油6月初以來走勢

荷蘭將關閉歐洲最大天然年田的消息傳出后，歐洲天然氣價格盤中暴拉，但漲勢未能持續，此後逐步回吐多數漲幅，連續三日收漲，收盤漲幅遠不及因挪威氣田停電期延長的週二。

週二收漲21.27%的英國天然氣期貨收漲7.84%，報103便士/千卡，刷新4月5日以來收盤高位，盤中曾漲約29.8%; 週二收漲約16.2%的歐洲大陸TTF基準荷蘭天然氣期貨收漲約7.4%，報41.145歐元/兆瓦時，刷新4月18日以來收盤高位，盤中曾漲至49.95歐元，日內漲約30.4%、歐股盤前的日內低位回漲35.4%。

美國汽油和天然氣期貨齊漲。 週三小幅回落0.1%的NYMEX 7月汽油期貨收漲3.4%，報2.6417美元/加侖，刷新5月23日以來高位; NYMEX 7月天然氣期貨收漲8.2%，報2.5330美元/百萬英熱單位，連漲四日，創5月24日以來收盤新高，部分源於美國能源部公佈的上周EIA天然氣庫存增幅低於預期。

倫銅倫鉛倫鎳再創五周新高 黃金盤中跌1.7%後跳漲

在週二中國央行意外降息后，倫敦基本金屬期貨週四多數繼續上漲。 領漲的倫錫漲1.7%，自4月下旬以來首次收盤站上2.7萬美元關口，和倫銅、倫鎳都連漲三日。 倫鉛連漲六日，和倫銅及倫鎳都連續兩日創五周新高。 而連漲兩日的倫鋅和倫鋁小幅回落，倫鋅暫別週三所創的五周來高位，倫鋁未能再逼近上週五所創的一周來高位。

紐約黃金期貨週四全天多數時間下跌，歐央行公佈決議前曾刷新日低至1936.1美元，日內跌近1.7%，歐央行會後迅速拉升，美股早盤一度轉漲，午盤徹底擺脫跌勢。

最終，COMEX 8月黃金期貨收漲0.09%，報1970.70美元/盎司，在連跌三日後連續兩日收漲，未再逼近上週三跌至1958.4美元所創的5月26日以來低位。

紐約期金週四盤中V形反彈